LTV

Rozšíření

Vzorec je přímočarý: LTV = výše hypotéky / zástavní hodnota nemovitosti × 100. Zástavní hodnotu stanoví znalec z bankovního panelu, ne kupní smlouva. Pokud je odhad nižší než kupní cena, banka počítá LTV z nižšího čísla a hypotéku poskytne v menší výši.

Česká národní banka stanovuje horní limit LTV jako součást makroobezřetnostní politiky. Banky tento limit promítají do svých úvěrových pravidel a pro standardní žadatele nabízejí maximálně 80 % LTV. Žadatel mladší 36 let pořizující si vlastní bydlení dosáhne na 90 %. Investiční nemovitost má limit přísnější.

Modelový příklad

Manželé ve věku 38 let kupují byt za 5 000 000 Kč. Bankovní odhadce stanoví zástavní hodnotu na 4 800 000 Kč. Maximální hypotéka při 80% LTV je tedy 3 840 000 Kč. Z vlastních zdrojů musí pár pokrýt rozdíl 1 160 000 Kč — tedy o 160 000 Kč víc, než by vycházelo z kupní ceny.

Proč je to důležité

LTV určuje, jak velkou hypotéku banka schválí a kolik vlastních zdrojů musíte přinést. Výše LTV ovlivňuje i nabízenou úrokovou sazbu — nižší LTV znamená pro banku menší riziko a obvykle se promítne do lepších podmínek. Přehlížet LTV při plánování hypotéky znamená riskovat, že si v poslední chvíli budete muset půjčovat dofinancování drahým spotřebitelským úvěrem.